Econometrics

Universidad Adolfo Ibáñez

Course Description

  • Course Name

    Econometrics

  • Host University

    Universidad Adolfo Ibáñez

  • Location

    Valparaíso and Viña del Mar, Chile

  • Area of Study

    Algebra, Business, Calculus, Economics, Statistics

  • Language Level

    High Advanced

  • Prerequisites

    Statistics II

  • Course Level Recommendations

    Upper

    ISA offers course level recommendations in an effort to facilitate the determination of course levels by credential evaluators.We advice each institution to have their own credentials evaluator make the final decision regrading course levels.

    Hours & Credits

  • Recommended U.S. Semester Credits
    3
  • Recommended U.S. Quarter Units
    4
  • Overview

    1. PREREQUISITOS

    Estadística II.

    2. INTRODUCCIÓN

    Este curso de econometría facilitará al alumno la comprensión cuantitativa de diferentes fenómenos sociales en especial del ámbito económico y financiero y mejorará la capacidad predictiva de variables asociadas a estos ámbitos. El curso de Econometría requiere de conocimientos de estadística descriptiva, inferencia estadística, cálculo y algebra.
    Dado lo complejo que es el curso es muy recomendable que el alumno revise periódicamente webcursos y el material disponible para facilitar la comprensión de los temas en clases.

    3. OBJETIVOS DE LA ASIGNATURA

    Este curso tiene como objetivo familiarizar al alumno con los métodos cuantitativos utilizados para el análisis de información especialmente en el área de negocios. El énfasis es tanto en el análisis de modelos básicos como en sus aplicaciones prácticas con énfasis en proyecciones. Se cubren tópicos desde modelos de regresión simple, hasta modelos de series de tiempo univariados. El curso considera una introducción al método de máximo verosimilitud y estimaciones de modelos tipo con variables dependientes discretas del tipo Logit-Probit, que se revisarán dependiendo del tiempo. Para asegurar una comprensión de los temas se comenzará revisando conceptos estadísticos, de álgebra y de cálculo necesarios para el curso. Para asegurar una comprensión de estos conceptos matemáticos y estadísticos introductorias se tomará una prueba a días de comenzado el curso.

    4. CONTENIDOS POR SESIÓN

    a. TEMAS

    1. Revisión Matemática y Estadística

    2. Modelo de Regresión Lineal Clásico
    2.1. Mínimos Cuadrados
    2.2. Propiedades de los Estimadores Mínimo Cuadrados
    2.3. Inferencia Estadística en la Regresión Lineal Normal
    2.4. Predicción

    3. Regresión Múltiple y Testeo de Hipótesis
    3.1. Regresión Lineal General: Enfoque Matricial
    3.2. Tests de Restricciones
    3.3. Tests de Cambio Estructural y Estabilidad de Modelos
    3.4. Heteroscedasticidad, Autocorrelación y Multicolinealidad

    4. Introducción al Método de Máximo Verosimilitud ML

    5. Estimación de Modelos con Variables Dependientes Discretas
    5.1. Modelos Logit
    5.2. Modelos Probit

    6. Modelos de Series de Tiempo Univariados
    6.1. AR(p), MA(q), ARMA(p,q)
    6.2. Procesos Integrados I(d)
    6.3. Especificación de un Modelo ARIMA(p,d,q)

    b. BIBLIOGRAFÍA

    1. Revisión Matemática y Estadística:
    a. Woolridge, Apéndices A, B y C.
    b. Johnson, Capítulos 1 y 2.
    2. Modelo de Regresión Clásico:
    a. Woolridge, Capítulo 2.
    b. Johnson, Capítulo 3.
    3. Regresión Múltiple y Testeo de Hipótesis:
    a. Woolridge, Capítulos 3, 4, 5, 8 y 9.
    b. Johnson, Capítulos 4,5 y 6.
    4. Introducción al Método Máximo Verosímil:
    a. Woolridge, Apéndice B.
    b. Johnson, Capítulo 13.

    5. Modelos con variables discretas:
    a. Woolridge, Capítulo 17.
    b. Johnson, Capítulos TBA.
    6. Series de Tiempo:
    a. Woolridge, Capítulos 10, 11 y 12.
    b. Johnson, Capítulo 8.

    [1] J. M. Wooldridge. (2006) Introducción a la Econometría: Un enfoque moderno. 2a edición.
    [2] Johnson, C. (2006). Econometría Aplicada a las Finanzas. Universidad Adolfo Ibañez.

    c. CASOS

    d. EJERCICIOS U OTRAS ACTIVIDADES

    En el curso Econometría se realizarán actividades en los computadores, utilizando los software Microsoft Excel y eViews.

    5. METODOLOGÍA

    El curso de Econometría tiene dos dimensiones que componen el centro de la metodología que se empleará. Una dimensión en la puramente teórica que se transmite principalmente en las clases de cátedra. Esta dimensión se caracteriza por la exposición y fundamentación de metodologías y criterios de análisis. La segunda dimensión es la práctica. En ella, el alumno empleará directamente los criterios y metodologías desarrollados teóricamente en el análisis de datos. Esta dimensión es la que los alumnos ejercitarán en ayudantías tradicionales (?con pizarrón?) y ayudantías prácticas en los laboratorios de la Universidad. Cabe mencionar que el trabajo en laboratorio, será la instancia en la cual se espera todo el trabajo teórico cristalice en un resultado concreto: Información que permita hacer un juicio sobre algún fenómeno específico.

    Como de alguna manera se ha dejado entrever, el curso cuenta con lectivas de cátedra y clases de ayudantía. Todas las semanas se harán dos clases de cátedra que tendrán una duración de hora y cuarto. Por otra parte el profesor determinará según su criterio la frecuencia de las clases de ayudantía así como la modalidad específica de la misma (?con pizarrón? o en laboratorio).

    6. EVALUACIÓN

    La nota del ramo se calcula de acuerdo a las siguientes ponderaciones:

    Evaluación 1. 25%
    Evaluación 2. 25%
    Evaluación 3. 20%
    Evaluación 4.30%

    No obstante, es posible que durante el curso se realicen algunas otras actividades (lecturas, tareas, ejercicios en los computadores), cuyas notas serán incorporadas a las pruebas respectivas.

Course Disclaimer

Courses and course hours of instruction are subject to change.

Please note that some courses with locals have recommended prerequisite courses. It is the student's responsibility to consult any recommended prerequisites prior to enrolling in their course.